作者/星空下的烤包子
编辑/菠菜的星空
排版/星空下的炒肝
2022年制造业有机会吗？
除了新能源车，制造业本身还是有看点的。比如，今天咱们要聊的工业机器人。你读到这里，脑子里别总想着变形金刚和你家的扫地机器人。工业机器人长这样
2020年，在制造业转型升级的大背景下，新能源汽车、消费电子等领域无人化、智能化生产的需求持续释放。前十个月的中国工业机器人产量同比增速超过50%。市场潜在增量值得期待。
图片来源：智能制造网
资本永远是逐利的，有潜力的赛道也吸引了众多投资者的目光。据笔者不完全统计，2021年工业机器人的赛道上，投资金额超过千亿元。博实股份（002698）、梅卡曼德等行业玩家都获得过上亿元的融资。
这条赛道风口真的来了吗？今天笔者就带你好好盘一盘。
一、什么是增长的幕后推手
工业机器人是智能制造业最具代表性的设备之一，早期主要服务于汽车工业。而这个行业也是目前应用范围最广、应用成熟度最好的领域。笔者在2019年的时候有幸参观过德国慕尼黑的宝马生产线，真的是大受震撼，整条生产线看到的工人屈指可数。
图片：汽车生产线
近些年，随着智能制造的频繁出现，工业机器人开始在各行各业渗透，金属加工、 化工、 食品制造，都开始出现它的身影。一只只大型机械臂，有条不紊地生产着一件又一件工业化产品。那么，究竟是什么在催化着工业机器人的发展呢？
对于国内来说，首先笔者想说的就是人口红利的消失。这一点其实也不用过多解释，老龄化社会正在逐步向我们走来。笔者查了一下，15-64岁所占的比例逐年下降，每年差不多下降0.5%。同时劳动力成本也在逐年攀升，而且现在的年轻人在生产车间工作的意愿着实不强。以上几点，其实也在倒逼自动化进程加速。
另一方面，稍微对标一下就可以发现，作为制造业大国，相比发达国家，工业机器人密度还有比较大提升空间。新加坡的每万名产业工人所拥有的工业机器人数量是中国5倍左右。
作为全球出名的世界工厂，工业机器人在我国，还有很大的想象空间。
二、工业机器人，核心壁垒到底在哪里
研究好一个行业，首先要做的就是打开行业的黑箱子（产业链）。往上游看，核心零部件包括控制器、伺服系统和减速器三大部分，成本约占70%。而中游就是将各式各样的零部件组装，四大金刚（发那科、ABB、库卡、安川）牢牢占据市场近半壁江山。而下游的应用端主要集中在汽车制造和3C电子行业，在高速增长的光伏、锂电行业也逐渐渗透着。
凡事都要抓大放校我们就简单看一下工业机器人零部件中最重要的三部分。说白了，也是被“卡脖子“的重灾区。中国要想从制造大国到制造强国转变，这三座大山必须翻越。
1.控制器：80%的市场被国外垄断。控制器是工业机器人的大脑，负责控制整台机器人的运动，核心技术集中于软件算法，一般都是机器人厂家自主研发。我们和国际领先巨头的主要差距是底层算法上，算法决定了机器人准确性、稳定性等一系列指标；
2.减速器：85%的市场被国外垄断。减速器是重要的传动装置，RV减速器（旋转矢量减速器）是应用最广泛的产品，一台多轴机器人平均要4.5台RV减速器，日本选手纳博特斯克是当之无愧的霸主，一人吃掉了70%的蛋糕；
3.伺服系统：70%的市场被国外垄断。伺服机构主要负责执行控制器发出的指令。伺服系统其实下游行业应用非常广泛，在工业机器人上的应用大概占据整体应用的10%。三菱、安川、松下牢牢占据前三名。
三、什么应用场景，最值得期待
说了这么多，一个行业的发展，终究是离不开下游的应用需求增长。
跳出工业领域机器人的圈子，笔者基本对每个下游应用端市场都大致梳理了一下，选出了笔者心中最值得关注的一个行业手术机器人。
为什么呢？主要有以下几个原因：
1.数据揭露真相。2020年全球手术机器人市场规模达到83亿美元，而中国只占了全球市场的5%，但是中国患者人数庞大且可能需要使用手术机器人进行的常规微创手术数量较多，未来的市场空间还是存在的。而这其中，腔镜机器人的市场增速尤为值得关注。
2.政策支持必不可少。近些年庙堂也制定了众多政策鼓励手术机器人等医疗器械发展与创新。而且关键是，国内部分地区已开始将机器人辅助手术纳入医保。随着医保覆盖面的扩大，手术机器人的普及真是时间问题。100%全额报销，它不香吗？
3.春江水暖，资本先知。据动脉橙数据库的统计，2021年6月，全球医疗器械领域共发生74起融资事件，披露融资总额超过159亿人民币。就在上个月，美团王兴大手一挥进军手术机器人赛道，而投资的康诺思腾，正是一家抢攻腔镜手术机器人的公司。
当然了，凡事都得辩证得看，在医疗手术中，绝对来不得不点含糊，如果未来的某一天，手术机器人手术过程中发生医疗事故，将可能会对企业品牌声誉与产品推广造成极大的负面影响。不过总体来看，手术机器人作为机器人中的佼佼者，解放医生的双手，是大势所趋。
趋势一旦形成，便不可逆。于你我如此，于资本更如此。
注：本文不构成任何投资建议。股市有风险，入市需谨慎。没有买卖就没有伤害。
